Livret A, LDD, LEP, PEL : les taux des livrets d’épargne jusqu’au 31 juillet 2023
Par Thibault Lamy SEO & traffic strategist : Camille Radicchi
Le taux d’intérêt des livrets d’épargne réglementés fluctue en fonction du contexte de taux sur les marchés financiers et de l’inflation. Comme le Livret A dont le taux d’intérêt a connu une nouvelle remontée (de 2% à 3%), plusieurs livrets d’épargne ont vu leur rémunération augmenter au 1er février 2023. Le Livret Bleu, le LDDS, le Livret d’épargne populaire et le compte épargne logement sont concernés. Revue des taux en vigueur…
Taux des livrets d’épargne réglementés : tableau comparatif
Récapitulatif des taux d’intérêt des comptes épargne réglementés actuellement en vigueur, dans le tableau ci-dessous
Tableau comparatif des livrets dont le taux est indexé sur celui du Livret A
Sources : arrêtés du 27 janvier 2023 du 27 janvier 2021, relatifs aux taux d'intérêt des produits d'épargne réglementée
Livret
Taux d'intérêt
Indexation
vs Livret A
Taux brut
Taux net
Livret A
3% du 01/02 au 31/07/2023
sans objet
3% du 01/02 au 31/07/2023
3% du 01/02 au 31/07/2023
LDDS
3% du 01/02 au 31/07/2023
taux égal
3% du 01/02 au 31/07/2023
3% du 01/02 au 31/07/2023
Livret Bleu
3% du 01/02 au 31/07/2023
taux égal
3% du 01/02 au 31/07/2023
3% du 01/02 au 31/07/2023
LEP
6,1% du 01/02 au 31/07/2023
taux + 0,5% (minimum) ou inflation annuelle moyenne des 6 derniers mois (si + élevée)
6,1% du 01/02 au 31/07/2023
6,1% du 01/02 au 31/07/2023
Livret Jeune
au moins 3% du 01/02 au 31/07/2023
taux au moins égal
au moins 3% du 01/02 au 31/07/2023
au moins 3% du 01/02 au 31/07/2023
CEL
2% du 01/02 au 31/07/2023
taux x 0,66
arrondi au quart de point supérieur
2% du 01/02 au 31/07/2023
1,66% ou 1,40% * du 01/02 au 31/07/2023
LEE
2,25% du 01/02 au 31/07/2023
taux x 0,75
arrondi au quart de point inférieur
2,25% du 01/02 au 31/07/2023
1,86% ** du 01/02 au 31/07/2023
* selon la date d'ouverture, avant ou après le 1er janvier 2018
** flat tax à 12,8% sur les intérêts du LEE qui sont imposables à l'IR
La fixation des nouveaux des taux de l’épargne réglementée au 1er février 2023 a été décidée le vendredi 13 janvier 2023 par le ministre de l’Economie Bruno Le Maire, sur recommandation de François Villeroy de Galhau, gouverneur de la Banque de France, et actée par un arrêté ministériel publié le 29 janvier 2023 au Journal officiel.
Taux d’intérêt des livrets A, Bleu, PEL, CEL, LEP, évolution de 1982 à 2023
Les taux d’intérêt des livrets réglementés ont connu l’évolution suivante depuis l’année 1982 jusqu’à maintenant :
Les taux de rémunération ci-dessous sont présentés :
sur une base annuelle
avant prise en compte des prélèvements sociaux et de l’impôt sur le revenu pour le CEL et le PEL
avec la prime d’État pour le PEL jusqu’en 2002
sans la prime d’État pour le CEL
Taux des livrets d’épargne : hausse au 1er février 2023
Une hausse des taux des livret d’épargne réglementés par l’État au 1er février 2023, après celles au 1er août 2022 et au 1er février 2022, date d’entrée en vigueur des deux dernières révision semestrielles, a été décidée. En effet, une nouvelle augmentation du taux du Livret A est intervenue au 1er février 2023 à 3%, pour tenir compte de l’inflation persistante en France.
Le ministre de l’Économie Bruno Le Maire a annoncé, le 14 janvier et le 14 juillet 2022, puis le 13 janvier 2023 un relèvement du taux :
du Livret A de 0,5% à 1%, puis de 1% à 2%, puis de 2 à 3%
du LDDS de 0,5% à 1%, puis de 1% à 2%, puis de 2 à 3%
du LEP de 1% à 2,2%, puis de 2,2% à 4,6%, puis de 4,6% à 6,1%
du CEL de 0,25% à 0,75%, puis de 0,75% à 1,25%, puis de 1,25% à 2%
du LEE de 0,25% à 0,75%, puis de 0,75% à 1,50%, puis de 1,50% à 2,25%
Le nouveau relèvement a été acté par un arrêté paru au Journal Officiel du 29 janvier 2023, pour la période du 1er février au 31 juillet 2023.
Mécaniquement, le taux des autres livrets réglementés augmente lui aussi en application de la réglementation (arrêté du 27 janvier 2021) au 1er février :
taux du Livret Jeune de 2% minimum à 3% minimum au 1er février
taux du Livret Bleu de 2% à 3% au 1er février
Cette augmentation de taux tient compte du regain d’inflation, alimenté principalement par la hausse du coût de l’énergie (chauffage, carburants).
Les taux en vigueur depuis le 1er février le sont donc jusqu’au 31 juillet 2023, avant la prochaine révision qui entrera en vigueur le 1er août. Ceux qui relevaient de la précédente hausse, le 1er août 2022, s’appliquaient jusqu’au 31 janvier 2023.
Indexés sur celui du Livret A, les taux d’intérêt des Livrets Bleus, Livrets de développement durable (LDD), Livrets d’épargne populaire (LEP), comptes épargne logement (CEL) et Livrets épargne entreprise (LEE) sont concernés par l’évolution du taux.
Taux de 2% à 3% pour les Livrets Bleus et les LDD solidaires
Les rendements de ces deux produits connaissent également une hausse :
de 2% à 3% au 1er février 2023
de 1% à 2% au 1er août 2022
de 0,50% (leur plus bas niveau historique) à 1% au 1er février 2022
Taux d’intérêt de 4,6% à 6,10% pour le LEP
Le Livret d’épargne populaire (LEP) bénéficie d’un taux d’intérêt annuel au minimum égal à celui du Livret A majoré d’un demi-point (0,50%). Si ce chiffre est plus favorable que le précédent, le taux de rémunération du LEP est égal à la moyenne du taux d’inflation annuel hors tabac, lors des six mois précédant la date de fixation du taux (soit pour le taux fixé mi-janvier 2023, la moyenne de l’inflation annuelle hors tabac de juillet à décembre 2022).
Le gouvernement a décidé de porter son taux de rémunération, conformément à la proposition du gouverneur de la Banque de France :
de 4,6% à 6,1% au 1er février 2023
de 2,2% à 4,6% au 1er août 2022
de 1% à 2,2% au 1er février 2022
L’augmentation de ce taux revient à une application stricte de la formule de calcul : c’est le chiffre le plus élevé entre le taux du livret A majoré de 0,5% et l’inflation moyenne annuelle (indice des prix hors tabac) observée sur les six derniers mois, soit respectivement 2,2%, 4,6% et 6,1% à fin décembre 2021, fin juin 2022 et à fin décembre 2022.
Ce taux en fait le livret d’épargne le plus intéressant actuellement.
Taux brut de 1,25% à 2% pour le CEL
Les épargnants les moins bien lotis sont indéniablement les détenteurs d’un compte épargne logement ou d’un Livret épargne entreprise.
Combien un CEL rapporte-t-il depuis le 1er février 2023 :
2% avant prélèvements sociaux (17,2%), soit 1,66% net pour un CEL ouvert avant le 1er janvier 2018
2% avant flat tax de 30% (impôt au taux unique de 12,8% + prélèvements sociaux de 17,2%) pour un CEL ouvert depuis le 1er janvier 2018, soit un taux net de 1,40%.
Combien un CEL rapportait-il du 1er août 2022 au 31 janvier 2023 ?
1,25% avant prélèvements sociaux (17,2%), soit 1,04% net pour un CEL ouvert avant le 1er janvier 2018
1,25% avant flat tax de 30% (impôt au taux unique de 12,8% + prélèvements sociaux de 17,2%) pour un CEL ouvert depuis le 1er janvier 2018, soit un taux net de 0,88%.
Les titulaires d’un CEL avaient droit à un rendement, en vigueur jusqu’au 31 janvier 2022, de :
0,25% avant prélèvements sociaux (17,2% compte tenu de la hausse de la CSG en vigueur depuis le 1er janvier 2018), soit 0,21% net pour un CEL ouvert avant le 1er janvier 2018
0,25% avant flat tax de 30% (impôt au taux unique de 12,8% + prélèvements sociaux de 17,2%) pour un CEL ouvert depuis le 1er janvier 2018, soit un taux net de 0,18%.
Jusqu’au 31 janvier 2020, les taux du CEL étaient les suivants :
de 0,5% avant prélèvements sociaux, soit 0,41% net pour un CEL ouvert avant le 1er janvier 2018
de 0,5% avant flat tax de 30% pour un CEL ouvert depuis le 1er janvier 2018, soit un taux net de 0,35%.
Taux brut de 1,5% à 2,25% pour le LEE
Pour les détenteurs d’un LEE, le taux d’intérêt est fixé :
à 2,25% depuis le 1er février 2023
à 1,50% entre le 1er août 2022 et le 31 janvier 2023 ;
à 0,75% entre le 1er février 2022 et le 31 juillet 2022 ;
à 0,25% entre le 1er février 2020 et le 31 janvier 2022 ;
Les intérêts du LEE sont soumis à l’impôt sur le revenu (application du PFU ou flat tax au taux de 12,8% et du prélèvement forfaitaire obligatoire non libératoire ou PONL, un acompte prélevé par la banque pour le compte de l’État, retenu sur l’intérêt versé dès leur perception).
Taux net pour le PEL de 1,40% en 2023 minimum
Le plan d’épargne logement a vu sa rémunération rabotée à plusieurs reprises ces dernières années, avant la remontée prévue au 1er janvier 2023. Il n’est pas concerné par l’évolution du taux du Livret A, puisque son taux est régi par une formule de calcul spécifique.
Le taux brut est fixé à 2% pour les plans ouverts depuis le 1er janvier 2023 (contre 1% pour les PEL ouverts jusqu’au 31 décembre 2022), soit un taux net de 1,40%, déduction faite de la flat tax à 30% (prélèvement fiscal de 12,8% et prélèvements sociaux de 17,2%).
Auparavant, son taux brut a été évolué de la façon suivante :
à 2% brut de prélèvements sociaux (1,69% net) le 1er février 2015
puis à 1,5% brut (1,27% net) le 1er février 2016
enfin son taux brut est tombé à 1% du 1er août 2016. Ce taux concerne uniquement les plans d’épargne logement, ouverts du 1er août 2016 au 31 décembre 2022.
En 2018, le taux de rémunération du PEL a de nouveau baissé. Le taux brut est resté fixe à 1% mais le taux net a évolué défavorablement, soit à cause de la hausse de la CSG (contribution sociale généralisée), soit à cause de l’application de la flat tax, un prélèvement à taux unique de 30% sur les revenus du capital, incluant les prélèvements sociaux.
Il est ainsi tombé :
à 0,70% depuis le 1er janvier 2018 (taux brut de 1% moins 30% de prélèvements sociaux et fiscaux) pour les PEL ouverts à compter de cette date jusqu’au 31 décembre 2022
Comparatif des livrets d’épargne indexés sur le taux du Livret A
La réglementation bancaire prévoit une indexation de plusieurs livrets d’épargne sur le taux du Livret A. A ce titre, on peut distinguer trois catégories de livrets :
Taux égal à celui du Livret A
LDD solidaire (Livret de développement durable et solidaire, ex-LDD, ex-Codevi)
Taux du LEP égal au taux plus élevé entre
> le taux du Livret A majoré d’un demi-point
> et l’inflation moyenne (indice des prix à la consommation hors tabac) observée sur les six derniers mois
soit 6,1% depuis le 1er février 2023 et 4,6% du 1er août 2022 au 31 janvier 2023
Livret Jeune, au moins égal à celui du Livret A, variable d’une banque à l’autre, généralement plus élevé que le taux du Livret A
Taux inférieur à celui du Livret A
CEL, dont le taux brut hors prime d’État est égal aux deux tiers du taux du Livret A, arrondi au quart de point le plus proche ou à défaut au quart de point supérieur. Le taux brut du CEL est donc fixé à 1,25% avant prélèvements sociaux ou avant flat tax du 1er août 2022 au 31 janvier 2023 et 2% depuis le 1er février 2023
LEE, égal aux trois quarts du taux du Livret A, arrondi au quart de point inférieur, soit 1,50% du 1er août 2022 au 31 janvier 2023 et 2,25% depuis le 1er février 2023
